Mercer heeft een overeenkomst gesloten om het Zwitserse SCM Strategic Capital Management AG (SCM) over te nemen. SCM is een specialist op het gebied van private markets (private equity, infrastructuur en vastgoed). De expertise van SCM versterkt de positie van Mercer op het gebied van alternatieve beleggingen. Zodra de toezichthouders goedkeuring geven, is de deal definitief.
Volgens Jelle Beenen, Global Head Alternatives Research bij Mercer, versterkt de overname Mercers positie in private markets. “Mercer Investments is de afgelopen jaren zowel met adviesdiensten als met ‘multi-manager’ producten op het gebied van alternatieve beleggingen zeer succesvol gegroeid. We zien nog steeds kansen om deze activiteiten verder uit te breiden gezien de beleggingsbehoefte van onze opdrachtgevers.”
Mercer voorziet een groeiende vraag naar private markets beleggingen als private equity of infrastructuur. “Obligaties brengen weinig op, en aandelenmarkten zijn volatiel. Onze klanten worstelen met de vraag waar ze rendement vandaan kunnen halen. SCM stelt ons instaat om de toekomstige groei in deze beleggingscategorie nog beter te anticiperen”, aldus Beenen.
Stefan Hepp, oprichter en CEO van SCM, reageert: “We houden ons IT-platform en beleggingsteam in Zwitserland in stand. Voor onze huidige opdrachtgevers verandert er dus niets: we blijven hen helpen met het behalen van outperformance in hun beleggingen. Behalve dan één ding: dankzij de expertise van Mercer kunnen we nu een wereldwijd platform bieden met aanzienlijk meer fondsmanager research, en kunnen we bovendien duurzaamheidsscores meewegen in ons advies.”
De overname wordt naar verwachting in het eerste kwartaal van 2015 afgerond, als de betrokken toezichthouders hun fiat geven. Het is de bedoeling dat het volledige beleggingsteam van SCM zijn intrek neemt bij Mercer. Stefan Hepp wordt Global Business Leader Private Markets bij Mercer. Ralph Aerni, Chief Investement Officer (CIO) bij SCM, wordt Global Co-CIO Private Markets naast Mike Forestner. Zowel Hepp als Aerni gaan bovendien deel uitmaken van het Alternatives Investment Committee van Mercer.
Financiële details van de overname zijn niet bekend gemaakt. Op 30 september had Mercer 108 miljard dollar onder beheer, waaronder 13 miljard dollar in alternatieve beleggingen.
