Aberdeen Standard Investments (ASI) lanceert als eerste in de sector een passieve hedgefonds portefeuille. De ASI HFR-I Alternative UCITS Strategy heeft een startkapitaal van 150 miljoen dollar van instutionele beleggers.
De Strategie is geïntroduceerd om tegemoet te komen aan de behoeften van institutionele beleggers die blootstelling willen hebben aan de diversificatie- en risico-rendementskenmerken van hedgefondsen, maar niet over de middelen of expertise beschikken om individuele fondsen te selecteren uit de brede reeks beschikbare fondsen. De strategie zal beleggers ook de eerste toepasbare, passieve benchmark-optie bieden voor deze beleggingscategorie.
De Strategie zal beleggen in meer dan 140 ICBE-fondsen, een afspiegeling van de bestanddelen en wegingen van de HFRI-I Liquid Alternative UCITS Index met een waarde van meer dan 110 miljard dollar. De Strategie, die de Index weerspiegelt, zal ook worden gediversifieerd naar strategieën met blootstelling aan fondsen gericht op Macro, Relative Value, Event Driven en Equity Hedged-strategieën.
De HFR is uitgegroeid tot de enige bron voor hedgefondsinformatie, analyse en benchmarking voor de alternatieve industrie. Als erkenning voor de vraag van klanten naar indices die de ‘echte wereld’-complexiteit van beleggen in deze beleggingscategorie representeren, heeft de HFR een reeks indices ontwikkeld die beleggers nu door ASI beheerde fondsen kunnen volgen. De eerste hiervan is een Iers gedomicilieerd ICBE-fonds dat dagelijkse transacties verzorgt.
Volgens een recent EuroHedge-rapport vertegenwoordigen institutionele beleggers momenteel 59% van de hedgefondsindustrie, groot 3,6 biljoen dollar. Ondanks de omvang van de sector hebben beleggers tot dusverre geen bruikbare passieve optie gehad bij beleggen in deze beleggingscategorie. Hoewel er duidelijk vraag is naar passieve fondsen op zowel aandelen- als vastrentende markten, biedt het gebrek aan opties binnen de alternatieve industrie nu grote mogelijkheden.
ASI legt zich al meer dan 20 jaar toe op alternatieve beleggingsstrategieën en komt zo tegemoet aan de behoeften van klanten overal ter wereld. De lancering van de Strategie is een natuurlijke volgende stap voor ASI omdat het ernaar streeft om te blijven innoveren op basis van veranderende eisen van beleggers.
